|
|
|
|
|
|
|
|
HOME
> ±ÝÀ¶¿¬±¸ > ¼ö·Ï³í¹® |
|
|
±ÝÀ¶¿¬±¸ (Online) ISSN 2714-0288 / (Print) ISSN 1225-9489 |
|
|
Á¦ ¸ñ |
2005³â Á¦10±Ç Á¦1È£ Á¾ÇÕÁÖ°¡Áö¼ö ¼öÀÍ·üÀÇ º¯µ¿¼º Ư¼º¿¡ ½ÇÁõ¿¬±¸ - À±Á¾ÀÎ |
ÀÛ¼ºÀÚ |
°ü¸®ÀÚ |
ÀÛ¼ºÀÏ |
2006.02.01 |
Á¶È¸¼ö |
11137 |
÷ºÎÆÄÀÏ |
10-1-4.pdf (338.04 KB) |
Á¦10±Ç Á¦1È£
Á¾ÇÕÁÖ°¡Áö¼ö ¼öÀÍ·üÀÇ º¯µ¿¼º Ư¼º¿¡ ½ÇÁõ¿¬±¸
À±Á¾ÀÎ
±¹¹®ÃÊ·Ï: GARCH¸ðÇüÀº Àü±âÀÇ Ãæ°Ý°ú º¯µ¿¼ºÀÇ °ü°è¿¡ ´ëÇÑ °¡Àå ÀϹÝÀûÀÎ ¸ðÇüÀε¥, Á¶°ÇºÎ ºÐ»êÀ¸·Î ÃøÁ¤µÇ´Â º¯µ¿¼ºÀÌ Àü±â Ãæ°Ý±Ô¸ðÀÇ Á¦°ö¿¡ ÀÇÇØ °áÁ¤µÈ´Ù´Â Á¦¾àÀ» ºÎ°úÇÑ´Ù. ÇÏÁö¸¸ Àü±âÀÇ Ãæ°ÝÀÌ Å¬¼ö·Ï º¯µ¿¼ºÀÌ Áõ°¡ÇÑ´Ù°í ÇÏ´õ¶óµµ ±× Áõ°¡°¡ GARCH¸ðÇüÀÌ ÀǹÌÇÏ´Â Á¤µµÀΰ¡´Â °æÇèÀûÀÎ ¹®Á¦ÀÌ´Ù. Àü±âÀÇ Ãæ°ÝÀÌ Å©´Ù°í ÇÏ´õ¶óµµ º¯µ¿¼ºÀÇ Áõ°¡´Â GARCH¸ðÇüÀÌ ÀǹÌÇÏ´Â °Íº¸´Ù ÀÛÀ» ¼ö Àֱ⠶§¹®ÀÌ´Ù. º» ¿¬±¸´Â Á¾ÇÕÁÖ°¡Áö¼ö ¼öÀÍ·üÀ» ÀÌ¿ëÇÏ¿© Àü±â Ãæ°ÝÀÇ ±Ô¸ð¿¡ µû¶ó º¯µ¿¼ºÀÌ ¾î¶»°Ô °áÁ¤µÇ´Â°¡¸¦ ºÐ¼®ÇÏ¿´´Ù. À̸¦ ºÐ¼®Çϱâ À§ÇÏ¿© ±Ô¸ðÆíÀÇ°ËÁ¤, ¼öÁ¤µÈ GARCH¸ðÇü, Qualitative Threshold ARCH¸ðÇüÀ» ÀÌ¿ëÇÏ¿´´Ù. °á°ú¿¡ µû¸£¸é º¯µ¿¼ºÀº Àü±â Ãæ°ÝÀÇ ±Ô¸ð¿¡ ÀÇÁ¸ÇÏÁö¸¸ Àü±â Ãæ°Ý±Ô¸ð¿¡ µû¸¥ º¯µ¿¼ºÀÇ Áõ°¡´Â GARCH(1,1)¸ðÇüÀÌ ÀǹÌÇÏ´Â °Íº¸´Ù Å©Áö ¾ÊÀº °ÍÀ¸·Î ³ªÅ¸³µ´Ù. º¯µ¿¼ºÀ» ¸ðÇüÈÇϴµ¥ ÀÌ¿ëµÇ´Â GARCH¸ðÇüÀº ÀÛÀº Ãæ°ÝÀÌ º¯µ¿¼º¿¡ ¹ÌÄ¡´Â ¿µÇâÀº °ú¼ÒÆò°¡ÇÏ°í Å« Ãæ°ÝÀÌ º¯µ¿¼º¿¡ ¹ÌÄ¡´Â ¿µÇâÀº °ú´ëÆò°¡ÇÏ´Â °æÇâ, Áï º¯µ¿¼º±ºÁýÀÌ °úÀåµÇ´Â °æÇâÀÌ ÀÖÀ½À» ¾Ë ¼ö ÀÖ´Ù.
Çٽɴܾî : º¯µ¿¼º±ºÁý, ¼öÁ¤µÈ GARCH¸ðÇü, Qualitative Threshold ARCH¸ðÇü
JEL ºÐ·ù±âÈ£ : G12, C59 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
°øÀ͹ýÀÎ °á»ê¼·ù °ø½Ã: ȨÅýº>¼¼±ÝÁ¾·ùº°¼ºñ½º>°øÀ͹ýÀΰá»ê¼·ù>°ø½Ã/°ø°³ ¿¶÷Çϱâ>°øÀ͹ýÀÎ °á»ê¼·ù µî °ø½Ã
04171 ¼¿ïƯº°½Ã ¸¶Æ÷±¸ µµÈ4±æ 82
¿¹´çºôµù 4Ãþ TEL: (02)3273-6325, FAX: (02)3273-6366
COPYRIGHT@2007 BY KOREA MONEY AND FINANCE ASSOCIATION. ALL RIGHTS
RESERVED |
|
|